Calculadora DCA (inversión periódica)

Elige un activo, el importe que invertirías cada vez, la frecuencia (semanal o mensual) y una fecha de inicio. En cada fecha programada, la calculadora invierte el importe al precio de cierre de ese periodo —compra más unidades cuando el precio está bajo y menos cuando está alto— y suma todo lo que tendrías hoy.

Se usan precios de cierre semanales: cada compra se valora al cierre de la semana en la que cae. Es una pequeña aproximación a comprar un día exacto y, en plazos de varios años, apenas cambia el resultado.

Invertir 100 $ en Bitcoin cada mes desde el 6 oct 2021 suma 61 compras y 6100 $ en total. Al último cierre semanal (6 oct 2026), los 0,14170735 BTC acumulados valen 12.097 $: +5997 $ (+98,31 %) respecto al dinero aportado.

Como cada compra estuvo invertida durante un tiempo distinto, la medida anual justa es la rentabilidad ponderada por el dinero (XIRR): +28,09 % al año. Si se hubieran invertido los 6100 $ de una vez el 6 oct 2021, hoy valdrían 9405 $ (+54,19 %).

Por el camino, el Bitcoin que mantenía el plan llegó a caer un 74,16 % desde un máximo anterior (entre el 14 nov 2021 y el 1 ene 2023): el tipo de caída que un plan periódico tiene que aguantar.

Como un importe fijo compra más unidades cuando el precio está bajo, el precio medio que pagas por unidad (la media armónica) siempre es igual o inferior a la media simple de los precios en tus fechas de compra. Un ejemplo sencillo e inventado con cuatro compras mensuales de 100:

Gastas 400 por 10,5 unidades, un coste medio de unos 38,10, mientras que el precio medio fue de 41,25. Si el precio vuelve a 50, esas 10,5 unidades valen 525: un 31 % más, aunque el precio solo haya vuelto a donde empezó. La otra cara: en un mercado que sube de forma constante, cada compra posterior sale más cara y el DCA queda por detrás de una inversión única.

Si ya tienes el dinero, invertirlo todo de una vez ha salido mejor con más frecuencia, simplemente porque el dinero pasa más tiempo en el mercado: un estudio de Vanguard sobre las bolsas de EE. UU., Reino Unido y Australia encontró que la inversión única terminaba por delante en aproximadamente dos de cada tres periodos. La fuerza del DCA está en otra parte: elimina el riesgo de invertirlo todo justo antes de una gran caída y encaja con cómo invierte la mayoría de la gente, con una parte de cada nómina.

La línea de inversión única en los resultados muestra qué enfoque ganó con tu activo y tus fechas. Para una sola compra en el pasado, la calculadora What-if responde a «¿y si hubiera comprado ese día?».

¿Y si lo hubieras invertido todo de una vez? Prueba la calculadora What-if →

• La rentabilidad total compara el valor actual con todo lo que has aportado; no tiene en cuenta cuánto tiempo estuvo invertido el dinero.
• La rentabilidad anualizada (XIRR) es la tasa anual que hace crecer cada compra, desde su propia fecha, hasta el valor actual: el mismo cálculo que la función TIR.NO.PER de Excel. Es la forma justa de comparar un plan periódico con un depósito o con la inversión única, y se muestra para periodos de un año o más.
• La caída máxima es el mayor descenso del valor de lo que tenías desde un máximo anterior, sin contar las nuevas aportaciones: en tu extracto, cada aportación habría subido el saldo y disimulado parte de la caída. Es la bajada que tuviste que aguantar.
• El peor momento muestra cuánto llegó a estar tu cartera por debajo del dinero aportado.

• Precios de cierre semanales; cada compra se valora al cierre de la semana en la que cae.
• Los precios están en la moneda del propio activo: dólares para las acciones e índices de EE. UU. y el oro, euros para el DAX, el CAC 40 y el IBEX 35, y liras turcas para la Bolsa de Estambul. Las criptomonedas cotizan frente a USDT, una stablecoin vinculada al dólar.
• El oro por gramo en liras se calcula a partir del precio de la onza y del tipo USD/TRY (onza ÷ 31,1035 × USD/TRY): es un valor spot, sin margen del comerciante.
• Las acciones y la mayoría de los índices solo reflejan el precio: los dividendos no se reinvierten, así que un fondo indexado real habría rendido algo más. La excepción es el DAX, un índice de rentabilidad total que ya incluye los dividendos reinvertidos.
• Se permiten fracciones de unidad. La comisión es un porcentaje de cada compra; no se incluyen impuestos, diferenciales ni comisiones de custodia.
• Si el historial de precios empieza después de la fecha elegida, la simulación arranca en el primer precio disponible.
• Las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. Esto es una ilustración, no una recomendación de inversión.